finanskris

Jag får hela tiden tips om artiklar från mina kära läsare. Ibland är det något riktigt speciellt som kan vara värt att omnämna.

Den här gången är det en artikel som handlar om att det kommer bli matbrist, livsmedelskris och en kollaps av den enorma derivatbubblan och hela världsekonomin. Det låter kanske lite extremt, men skribenten har uppenbarligen en förmåga att think out of the box.

Samtidigt är artikeln så där lagom roande konspiratorisk, men även med extremt mycket referenser.

För att sammanfatta så går den ut på följande. 2009 gav tvärt emot rapporterat från officiella källor en riktigt dålig skörd. Av rädsla för panik på terminsmarknaden, med exploderande råvarupriser som följd, och med det snabbt stigande inflation, så har bl a USA:s jordbruksverk, USDA, rapporterat fantastiska rekordskördar, ibland redan innan skörden ens är hemma. Därmed har priserna artificiellt hållits nere, och fel prissignaler har skickats till både konsumenter och bönder.

Att USDA har fel anser skribenten visas av att om man tittar på rapporter från varje enskilt county i olika delstater så talar de för att skörden varit fruktansvärd, men USDA hävdar ändå att summan var rekordstor. Någon måste alltså ha fel. Antingen USDA, eller alla de individuella rapporter som finns och refereras. Skörden i USA är mycket viktig för den globala livsmedelsförsörjningen, eftersom USA är världens största exportör av mat och foder. En dålig skörd kan snabbt minska exportkapaciteten, och med det får importländer som Kina akut problem.

Så med en dålig skörd och artificiellt låga priser har massvis med bönder gått i konkurs, eller får inte råd med utsäde etc, och skörden blir ännu sämre nästa år. Fel priser gör också att en del valt att lägga åkrar i träda tills det ser lönsamt ut med sådd.

Trots att det pratas om en global rekordskörd så har det även varit skördestörande klimatproblem (torka, för blött, för kallt, för varmt) i Argentina, Australien, Kina, Mellanöstern och Indien mfl platser. Indien har rent av förbjudit export av mat.

Konsekvenserna skall bli att under 2010 kommer matpriserna att explodera, och med det kommer importländer att dumpa sina dollartillgångar i sina försök att bjuda över varandra om de kollapsande resterna. Med dumpningen av dollartillgångarna kommer sedan hela den enorma derivatbubblan, som till största delen är valutaderivat, att spricka och den akuta finanskrisen 2008-2009 kommer att framstå som goda tider. Derivatmarkanden rör sig om belopp på åtminstone 250 000 miljarder USD, en ofattbar summa. Börsen kommer naturligtvis också krascha i spåren av detta.

Det är värt att komma ihåg att världen hela tiden bara är några veckor från global svält, baserat på de officiella lagren av spannmål som räcker för några veckors konsumtion. En dålig skörd kan snabbt tömma lagren av livsmedel, och det finns i slutändan ingenting som är viktigare än mat, och man kommer därmed vara beredd att egentligen betala vad som helst för den där maten.

Investeringsråden i artikeln är att helt undvika terminhandel, även i råvaror, derivathandel, belånad handel, alla USD-obligationer. Köp guld, jordbrukssektorn och råvaruproducenter. Inte råvarorna (dvs terminer och andra derivat, eftersom hela termins- och derivatmarknaden kommer kollapsa).

Fan trot.

Nu skall man nog vara hälsosamt skeptisk till artikeln, men det är en intressant hypotes om en möjlig svart svan. Och det finns gott om referenser om man nu är skeptisk. Exempelvis har jag sett relaterade analyser (läcka från UBS 2008) som talat för en stärkt dollar vid en matkris, eftersom USA som största exportör kommer gynnas av det hela. Högre priser innebär ju bättre bytesbalans för USA:s del, och borde alltså stärka dollarn. Därmed skulle inte hela den enorma valutaderivatmarknaden implodera, och därmed blir det ingen krasch. Allt är som det skall, fortsätt förbi.